公司理财

公司理财

1、 经营活动的概念p42

是指公司投资活动和筹资活动以外的所有交易和事项。

2、 财务报表的局限性p55

财务报表是按会计准则编制的，它们合乎范围，但并不一定反映公司的客观情况。

3、净资产收益率p57

是指公司运用资产进行生产经营活动的效率。

4、 货币的时间价值p68

货币是有时间价值的，而利息则是货币时间价值的实现。利率的上升提高了货币的时间价值；反之降低。

5、年利率的计算p78-79

R=(FV-PV) / PV R：利率 FV：终值 PV：现值

6、年金p81

是指预期在一定时期内每一时期发生的相等金额的现金流量。

7、净现值p86

是表明一项财务决策创造或损失的价值。

8、优先股p119

优先股是相对于普通股而言的，主要指在利润分红及剩余财产分配的权利方面，优先于普通股。

9、投资决策p130

是指投资者为了实现其预期的投资目标，运用—定的科学理论、方法和手段，通过一定的程序对投资的必要性、投资目标、投资规模、投资方向、投资结构、投资成本与收益等经济活动中重大问题所进行的分析、判断和方案选择。

10、净现值法的缺陷p134-136

在于必须要事先估计出项目产生的预期现金流量和公司的资本成本（必要收益率）。

11、沉没成本p152

是指过去已经发生而且与现在决策无关的成本。

12、资本成本p165

是投资者在当前的市场利率水平下，提供资金所需要获得的最低收益率。

13、财务杠杆及其作用p172

财务杠杆一般用来表示财务风险的高低。运用财务杠杆，就是公司负债经营的做法。公司负债占资产总额的比重越大，财务杠杆越大；反之，负债率越低，财务杠杆越小。财务杠杆的大小对于公司利润的影响，称为财务杠杆作用。

14、公司的融资渠道p184-185

分为2种：内部融资和外部融资

15、短期融资管理的原则p202-203

三个原则：中庸型，积极型，稳健性。

16、短期融资工具p205

商业票据

17、股份有限公司股票上市条件p218

包括一般规定，以及对配股和增发的特别规定。

18、债券发行应考虑的一般因素p225-227

四点：对债券期限的选择、设定票面利率、设定选择性赎回条款、发债的频率和时机。